本文将分离西政投资团体旗下私募基金公司外部运作流程，为列位同行人士展现机构对于名目融资的普通营业操纵流程及名目尽调、后期任务梳理的相干内容。

目次

1、机构的内控任务流程

2、机构的后期任务梳理

（一）名目信息汇集

（二）名目尽调参考清单

（三）立项陈述或者上会资料

机构的内控任务流程

以小编理解的基金公司外部任务流程为例，完好的名目投资流程大抵以下：

1.名目联系相同，鉴别名目融资需要的实在性

2.名目对于接人担任汇集名目根本材料

3.各部分停止名目尽调，实现名目初审

4.召开名目集会，停止名目剖析，判别名目促进的可行性。关于存正在融资可行性的名目停止名目立项

5.与客户相同、签订相干收买或者融资和谈拜托和谈等

6.与召募、托管机构联系，断定召募、托管机构，并依据召募托管机构请求与客户反应相干成绩

7.经与托管机构充沛商议，制造召募监视和谈、托管和谈、基金条约及存案配套和谈，开设召募户、托管户

8.提交产物存案，停止存案零碎填报

9.基金存案反应，至实现基金存案

10.产物材料归档

11.停止名目放款

12.名目投后办理

13.产物继续信息表露

14.产物加入清理

以上信息仅为小编理解基金公司普通投资操纵流程，各个机构依据其公司运作流程差别而有所差别。

机构的后期任务梳理

（一）名目信息汇集

（二）名目尽调参考清单

如下尽调清单仅供参考，正在落实到对于详细名目的投资时，需依据名目的实践状况停止尽调清单的梳理。尽调内容包含对于融资主体、名目本体等相干法令、财政、税务、营业等相干方面和融资需要及可承受的融资计划等。若触及到严重名目，机构亦会延聘业余团队帮忙停止尽调。尽调清单内容包含但没有限于：

1.外地当局对于本名目立场及相干计划（若有，请供给最新的全套材料）；

2.外地房地产政策，如开辟、发卖、税收等关键政策；

3.地盘所属名目公司工商执照扫描件、名目公司实践把持人的身份证照扫描件；

4.名目公司股权构造及股东出资状况阐明、名目公司实践把持人简介、名目公司章程等；

5.地盘出让方或者名目公司对于两头引见人的受权拜托书，及财政参谋用度收入布置（若有）；

6.名目公司经管帐师事件所审计的至多三年财政年度陈述及比来一季度的财政报表（若有），名目公司投融资清单、债权明细清单及阐明；

7.名目的立项材料及当局批复件，及地盘权属、名目计划、地盘证照、报建手续材料等的扫描件；

8.地盘出让条约扫描件，地盘出让金及后期开辟用度（若有）等有票本钱的缴费凭据的扫描件；

9.地盘及名目的相干状况引见，如名目地位及范畴；名目计划信息；名目报、建手续及进度；名目占空中积、容积率、商住比例，可对于内销售面积的分类阐明；本名目预售前提；名目近况，如净地、正在建工程、已经分期开辟且局部竣工等能否契合房地产“432”等；名目有没有拆迁安顿，若有拆迁，请供给拆迁政策、拆迁布置、拆迁进度及近况的材料阐明；名目有没有回迁抵偿请求，若有，请供给回迁抵偿比例或者计划阐明；协作想象，对于协作方的请求及好处诉求；名目发卖方案；名目已经投入本钱及债权引见；名目CAD图等等。

10.地盘及名目公司有没有权属瑕疵或者负面音讯，如权属受限、法令诉讼、条约守约、行政处分、税务、包管、工程欠款、官方假贷、债权胶葛、股权胶葛等非常状况（若有，请供给清单及阐明）；

11.地盘或者名目评价陈述（若有）；

12.名目财政测算表（若有）；

13.融资计划（包含但没有限于名目及地盘引见、协作形式、融资范围、刻日、估计本钱、资金用处、还款根源、增信办法等）。

（三）立项陈述或者上会资料

1.名目融资需要

融资主体

融资用处

融资金额

还款根源

融资刻日

需要工夫

融资本钱

羁系及风控办法

典质包管

抵/质押物估值

2.名目融资计划

该局部内容包含但没有限于：融资方式及因素、买卖构造引见、买卖构造图示等。

3.融资主体状况引见

该局部内容包含但没有限于：注册本钱、股东构造、开辟天分状况、排名及评级状况、资产状况、近三年财政剖析状况、乐成名目经历、被诉被履行信息、团队操盘才能及名目经历等；

如融资主体为名目公司，则需以异样的规范剖析该名目公司的控股母公司的相干状况，中心是控股母公司以及实践把持人的地产投资经历、汗青运营状况以及资产气力状况。

4.标的名目简介

该局部内容包含但没有限于：

（1）名目区位状况引见

（2）名目周边情况及近况引见

（3）名目建立目标及更新/开辟建立周期

（4）名目进度引见

（5）名目融资状况引见

（6）名目投资及发卖状况猜测等

5.名目抵/质押物状况及估值剖析

该局部内容包含但没有限于：典质体式格局及典质阶段引见，典质物获得本钱剖析（若有），典质物代价评价剖析（可参考运用市场比拟法、假定开辟法等综合评价体式格局），融资典质率研判等。

6.融资还款根源

剖析

该局部内容包含但没有限于：市场状况剖析（包含市场板块剖析、片区均价程度、竞品名目状况、参考名目去化速率等）、名目发卖价钱猜测、名目发卖去化剖析等。若有其他还款根源，应异样做响应剖析。

7.名目融资危害提醒及应答办法

该局部内容包含但没有限于：对于名目潜伏危害做出提醒（包含抵质押要完成那边置危害、还款根源可完成剖析、买卖构造危害把持剖析等，详细名目详细剖析），并提出响应的应答战略或者化解计划。

8.名目融资开端论断

对于本次融资请求停止总结，并提出营业操纵倡议。

以上内容系笔者站正在投资视角对于融资名目的尽调及融资机构外部运作流程的引见。缺乏的地方望批判斧正。