收益率

合不合算，我们先来计算一下这款产品的收益率，一年存2万元，连续5年，第六年取回本息，这有一个关键是年初还是年末，如果是年初给，投资期限就是5年，如果是年末给就是6年。我们以5年计算，这是简单的固投项目，固投金额2万元，投资期限5年，利息12400元，直接套用固投计算公式：FV=M*{(1+n%)*[(1+n%)^a-1]}/n%，则112400=20000*{(1+n%)*[(1+n%)^5-1]}/n%，可得N4，即本笔投资的收益率大致为4%。这个收益里符合目前分红型保本给出的利率水平，至于说划不划算，要看具体情况。

划算不？

1、看重保险

分红型保险，其本身是保险与理财相结合的一种产品，它注重的是保险的功能，而非理财的功能，所以如果你本身购买这款产品，看重的是它保险方面的因素，那么是没有任何问题，可以投资，还能顺便获取点收益。但是投资的前提是一定要弄懂其所有相关的保险规则，不要到最后出现无法理赔的情况。

2、看重收益

如果说你是注重收益，本身对于保险并无特殊要求，那么这款产品并不适合你，一则分红型保险的收益率都是预期的，非固定收益率，所以承诺第六年给你与12400元的利息本身就不靠谱，再者如果你这款产品是第六年年末支付本息，那么你实际存期为6年，则收益率更低，根本不到4%。最后目前银行五年期的储蓄存款产品，收益率高于5%的比比皆是，不仅是固定收益率，且安全更有保障，如果注重收益，选择这款产品，还不如投资银行五年期的定期产品。

而这个保险的最大卖点其实就是需要每年存款2万元，而不是一下子把10万元放五年。那么我们可以这样看，我把10万分成5个两万元，分别存款5年，4年，3年，2年和1年期，来比较一下利息，那么按照目前2018年最新存款利率计算2万元5年的利息为3.3%，4年的利息为3.3%，3年的利息为3.3%，两年的利息为2.73%，1年的利息为1.95%，那么也就是2万x(3.3%+3.3%+3.3%+2.73%+1.95%)=2916元！那么5年的总利息也就是14580元！

总结

所以，综上所述，个人认为这款产品并不划算，不适合你这类投资者；即使看重保险的，我本身也不是很推荐的，分红型保险比消费型保本（比如车险）的坑更多，因为保险公司赚的少。