作为一个高度信息化的行业，证券市场无时无刻不在产生海量的数据信息。如何真正发挥包含主数据在内的数据资产的价值，使数据“包袱”变为数据“金矿”，赋能百花齐放的业务应用场景，是证券企业实现转型最迫切的需求。

证券企业现下的业务系统，大多是以实际业务为核心，从下至上地构建的，缺乏统一的规划，这些需要在业务中共享的主数据因此被分散到了各个业务系统中。

这样的系统构建背景，不仅令主数据没能集中，还给国内证券企业当下的主数据管理实践带来了不少困难和挑战：

• 主数据参数缺少集中化和标准化管理，特别是财富领域的产品管理，缺乏顶层设计和全局管理，参数分散、不一致、标准化程度低，造成业务设置繁琐易错，学习成本高企，且难以快速响应业务需求变更和市场变化；

• 主数据参数在不同系统中流转不通畅，不同业务的流程差异性较大，且固化在业务系统中的业务链路太长，主数据参数在各相关系统中的流转有待梳理和规范，衔接效率低，缺乏管理抓手，流程化管理程度弱；

• 主数据管理权责不清，组织内不能就一个主数据源达成一致；

• 主数据涉及业务范围广，但业务方参与度不高。

由此可见，分散管理的主数据缺乏一致性、准确性和完整性，数据质量参差不齐，数据标准不一致，证券机构难以在企业层面打通主数据，亦难以基于高质量的主数据来构建企业数据分析能力体系。以主数据为代表的众多企业数据整合及共享困难，难以跨组织传播，则最终导致各个企业普遍存在着客户管理、产品管理等的管理不力问题。

在此情况下，各证券机构纷纷启动主数据类项目建设（目前推动管理的主数据主要包括产品主数据、（机构\个人）客户主数据、渠道主数据等），希望通过建设主数据管理体系、梳理业务流程、制定主数据标准以及盘点相关主数据、建设主数据类系统（如ECIF类系统）等工作，将主数据集中起来管理并在各业务流程打通。

主数据管理不仅仅在于硬件和软件层面，还是将数据作为重要资产管理的思想和办法，是指一整套用于生成和维护企业主数据的规范、技术和方案，以保证主数据的完整性、一致性和准确性，从而使各个系统（包括操作型系统、事务型应用系统、分析型系统）间一致并共享的数据，能够在各个业务部门、业务系统中被重复使用。主数据管理系统是一个通过反馈而使系统逐渐增长与完善的不断循环的过程。

根网科技在证券金融机构的主数据项目和系统建设服务过程中，采用“流程+系统+数据”三位一体的治理模式，即将系统建设与业务流程紧密结合，全面梳理业务流程、数据标准、数据权责等信息，以产品、客户主数据管理系统重构项目为试点，逐步实现全域数据的全生命周期标准化管理，通过增强数据管理能力，沉淀中台共享能力，夯实数字化转型基础。

在行业实践中，通过构建主数据管理体系、制定主数据标准和建设主数据管理平台，根网科技已探索出了一条切实可行的路径，构筑证券金融机构的主数据服务能力。

建立层次化的主数据管理组织、主数据管理流程、相关管理制度规范以及有针对性的绩效考核体系，确保主数据管理工作能在一个合理有效的框架下运行。

主数据管理体系也需要与证券金融机构企业级的数据治理体系保持一致，并以（流程、岗位等）接口形式进行对接。

梳理制定包括个人客户、机构客户和产品等在内的参数及综合视图数据，制定主数据相关标准，并将标准落地于具体的主数据管理和维护过程当中。

其中，个人客户、机构客户和产品等主数据常见的实践如下：

• 个人客户：涵盖基本信息、账户信息、风险信息、适当性信息、价值信息等内容，并从中提炼沉淀了包括个人客户ID、客户姓名、证件号码、联系方式等在内的主数据项及其标准化定义；

• 机构客户：涵盖基本信息、业务信息、营销信息、风险信息、价值信息等内容，并从中提炼沉淀了包括机构客户ID、客户名称、统一社会信用代码、注册资本、经营状态、法人代表等在内的主数据项及其标准化定义；

• 产品：涵盖基本信息、合约信息、费率信息、估值信息、适当性信息和业绩信息等内容，并从中提炼了包括产品名称、产品简称、产品核准文号、产品发行部门、产品代码和产品类型等在内的主数据项及其标准化定义。

主数据管理系统作为全公司统一的主数据信息管理系统，一方面实现主数据信息采集的单点创建和维护，保证主数据信息的一致性，另一方面，为多系统提供集中式、共享的主数据信息服务。

证券机构实施的主数据管理系统主要是客户主数据管理系统，通过对客户、交易对手、发行人等主体的统一识别，在集中交易系统、销售管理系统、TA等系统层面实现OneID，支撑财富管理、资产管理等在内业务的协同一致。

主数据管理系统及相关系统的总体架构如下图所示：

主数据建设对于证券金融机构来讲，价值巨大，具体体现在如下几点：

金融产品、客户等主数据符合产品核心参数的典型特征，属于跨业务、跨组织、跨系统被重复利用的数据，是数据资产管理的核心，是相关业务系统互联互通的基石；基于完整、准确的信息将有利于增强企业管理和业务增长的能力；同时，加速新的服务和产品的推出，简化业务流程；

构建并完善基于高质量主数据的分析决策系统，将为包括金融产品销售、机构/客户营销及服务等业务提供有力支撑。通过主数据数据整合，实现统一数据分析和统一数据管控，并建立不同的模型层次满足不同的需要；

增强IT架构的灵活性，构建覆盖整个企业范围的数据管理基础；

提高业务分析的准确度和企业管理的水平，满足法规的要求，降低业务风险。

证券金融机构的产品、客户等数据管理工作正面临巨大的转型挑战，因此纷纷在主数据管理层面加强建设力度。以根网科技多年证券行业实践经验来看，未来，行业主数据建设将主要集中在：

持续深化财富管理转型，搭建标准化、平台化、精细化的客户主数据管理平台，为从传统营销模式向内容营销新模式、数字化智能营销新模式转变提供高质量的客户主数据，在此基础上形成客户业务视图和客户关系图谱，实现“KYC”(Know Your Customer)，并做好“同一客户、同一业务”的支撑工作，助力提高客户开发和服务效率以及客户服务体验提升；

坚持“以客户为中心”，更好的支撑交易服务、投资咨询以及资产配置，提升产品的一站式过程管控能力和配置效果，不断优化金融产品协同协作机制，建立产品主数据管理中心，实现产品信息集中、统一管理和参数信息多渠道共享能力，提供全司统一的产品清单，提供产品信息的多视图定义及展现以及产品全生命周期的状态管理，这些对于打造金融产品业务品牌和综合服务能力的价值不言而喻；

行业主数据管理正朝着专业化、标准化、系统化的方向发展：专业化体现在吸收引进金融同业先进经验、参考国内外先进主数据理念和实施模型，结合证券金融机构的现状进行专业化实施和操作；标准化体现在业务流程的标准化、主数据信息的标准化等几个方向；系统化体现在借助主数据平台、数据中台等系统化平台实现主数据的高效管理和使用。

根网科技可为证券行业提供包括主数据管理、数据中台、风控\监管报送等应用在内的多层次、立体的产品与服务体系，也希望能向众多行业客户展示专业数据服务能力和提供落地可行的实施服务，共同推动行业机构数据能力的构建和提升。