①这家CMP设备供应商订单加速交付，上半年新签订单金额同比增长133%，设备技术水平已达国内大生产线的最高水平，14nm已在客户验证；②这家胶粘剂巨头消费电子、汽车电子、光伏逆变器等领域收入均实现翻倍以上增速，光伏硅胶业务市场份额已高达45%以上。

调研要点：

①公司一：这家CMP设备供应商订单加速交付，上半年新签订单金额同比增长133%，设备技术水平已达国内大生产线的最高水平，14nm已在客户验证；

②公司二：这家胶粘剂巨头消费电子、汽车电子、光伏逆变器等领域收入均实现翻倍以上增速，光伏硅胶业务市场份额已高达45%以上；

③风险提示：调研内容仅为机构与上市公司间的业务交流，不构成投研观点，信息以上市公司公告和分析师公开报告为准。

公司一

华海清科董事长等公司高管7月接待多家机构调研，公司发布2022年中报，上半年实现营业收入7.17亿元，同比增长144%；实现扣非归母净利润1.44亿元，同比增长316%。

东吴证券分析师表示，公司已实现双线运行，产能达到50k/月，获得多家大生产线批量订单并长期稳定供货。从订单角度来看，2021年末公司未发出的在手订单超过70台，超过2019-2021年累计确认收入总数67台。此外，2022年上半年公司新签订单金额达到20.19亿元，同比增长133%。公司在手订单充足，随着疫情管控缓解后订单加速交付，下半年业绩有望延续高速增长。

公司在稳固CMP设备龙头地位的同时，积极拓展后服务&晶圆再生业务，成长空间不断打开。公司CMP设备技术水平已达当前国内大生产线的最高水平，14nm也在客户验证。

此外，公司生产基地就是募投项目中的高端半导体装备产业化项目，去年完成了竣工，设计产能是100台/年，未来通过做好生产空间等方面的优化，产能还能进一步提升。

A股相关上市公司中，上海新阳为集成电路制造及先进封装用关键工艺材料及配套设备的研发、生产、销售和服务，并为客户提供整体化解决方案。

公司二

回天新材董事长等公司高管于8月10日接待90余家机构投资者代表调研，公司的光伏硅胶业务从2013年份额开始提升，目前在光伏硅胶行业的市场份额已高达45%以上，并且下游市场在增长，公司具备客户资源优势且产品交付稳定。光伏新能源板块收入占公司营收的一半以上，在这个领域已形成稳固的行业龙头优势。

2022年上半年公司可再生能源业务收入11.26亿，同比增长65.85%，其中光伏硅胶市占率进一步提升，头部组件厂保持高份额供货，销售收入同比增长52.72%；太阳能电池背膜通过战略新品CPC（双面涂覆型背膜）销售提升+客户结构优化等措施，销售收入同比增长90.85%；公司电子电器业务收入2.91亿元，同比增长37.71%，其中消费电子、汽车电子、光伏逆变器等领域收入均实现翻倍以上增速；新能源汽车及动力电池业务围绕宁德、比亚迪、亿纬等重点客户持续发力，超额完成销售目标。

A股相关上市公司中，双星新材新能源材料跻身成为多家上市背板膜企业主供厂家，背板PET基膜市场占有率达到30%，处于行业龙头地位。万顺新材已利用现有设备、技术提前布局市场，成功开发出光伏背板、冰箱冷柜绝热板、食品药品包装等领域的高阻隔膜产品。

近期《机构调研》系列：

8月2日《这家物联网整体解决方案供应商净利率达十个季度以来最高水平，车规级产品中标比亚迪智能座舱项目》7月26日《这家国产特气巨头进入全球半导体供应链体系，拳头产品通过ASML认证》7月26日《这家汽车管路生产商独供问界M5\M7两款车型，明年比亚迪将成为公司第一大客户》7月25日《这家国产机器人龙头二季度订单逐月增加，新能源已成为公司重要下游应用行业》

风险提示：调研内容仅为机构与上市公司间的业务交流，不构成投研观点，信息以上市公司公告和分析师公开报告为准。